Pemodelan Keuangan: Model Properti Investasi

Membangun model keuangan adalah seni. Satu-satunya cara untuk meningkatkan keahlian Anda adalah dengan membangun berbagai model keuangan di sejumlah industri. Mari kita coba model untuk investasi yang tidak di luar jangkauan kebanyakan individu - properti investasi.

Sebelum kita terjun ke dalam membangun model keuangan, kita harus bertanya pada diri sendiri apa yang mendorong bisnis yang kita jelajahi. Jawabannya akan memiliki implikasi yang signifikan untuk bagaimana kita membangun model.

Siapa yang Akan Menggunakannya?

Siapa yang akan menggunakan model ini dan untuk apa mereka menggunakannya? Sebuah perusahaan mungkin memiliki produk baru yang mereka butuhkan untuk menghitung harga yang optimal. Atau seorang investor mungkin ingin memetakan sebuah proyek untuk melihat pengembalian investasi seperti apa yang dapat dia harapkan.

Bergantung pada skenario ini, hasil akhir dari apa yang akan dihitung model mungkin sangat berbeda. Kecuali Anda tahu persis keputusan apa yang perlu dibuat oleh pengguna model Anda, Anda mungkin mendapati diri Anda memulai beberapa kali sampai Anda menemukan pendekatan yang menggunakan input yang tepat untuk menemukan output yang sesuai.

Real Estate

Dalam skenario Rumah dijual solo, kami ingin mengetahui pengembalian finansial seperti apa yang dapat kami harapkan dari properti investasi dengan memberikan informasi tertentu tentang investasi tersebut. Informasi ini akan mencakup variabel seperti harga beli, tingkat apresiasi, harga di mana kami dapat menyewakannya, persyaratan pembiayaan yang tersedia untuk properti, dll.

Pengembalian kami atas investasi ini akan didorong oleh dua faktor utama: pendapatan sewa kami dan apresiasi nilai properti. Oleh karena itu, kita harus mulai dengan memperkirakan pendapatan sewa dan apresiasi properti yang dipertimbangkan.

Setelah kita membangun bagian dari model itu, kita dapat menggunakan informasi yang telah kita hitung untuk mencari tahu bagaimana kita akan membiayai pembelian properti dan pengeluaran keuangan apa yang dapat kita harapkan sebagai hasilnya.

Selanjutnya kita menangani biaya manajemen properti. Kita perlu menggunakan nilai properti yang kita perkirakan agar dapat menghitung pajak properti, jadi penting bagi kita untuk membangun model dalam urutan tertentu.

Dengan proyeksi ini, kita dapat mulai menyatukan laporan laba rugi dan neraca. Saat kami menempatkan ini di tempatnya, kami mungkin melihat item yang belum kami hitung dan kami mungkin harus kembali dan menambahkannya di tempat yang sesuai.

Akhirnya, kita dapat menggunakan keuangan ini untuk memproyeksikan arus kas kepada investor dan menghitung laba atas investasi kita.

Meletakkan Model

Kita juga harus memikirkan bagaimana kita ingin menatanya agar ruang kerja kita tetap bersih. Di Excel, salah satu cara terbaik untuk mengatur model keuangan adalah dengan memisahkan bagian tertentu dari model pada lembar kerja yang berbeda.

Kita dapat memberi setiap tab nama yang menjelaskan informasi yang terkandung di dalamnya. Dengan cara ini, pengguna model lainnya dapat lebih memahami di mana data dihitung dalam model dan bagaimana alirannya.

Dalam model properti investasi kami, mari gunakan empat tab: properti, pembiayaan, pengeluaran, dan keuangan. Properti, pembiayaan, dan pengeluaran akan menjadi tab di mana kami memasukkan asumsi dan membuat proyeksi untuk model kami. Tab keuangan akan menjadi halaman hasil kami di mana kami akan menampilkan output dari model kami dengan cara yang mudah dipahami.